6月19日，中國(guó)酒業(yè)協(xié)會(huì)官方微信公眾號(hào)發(fā)布了《2024中國(guó)白酒市場(chǎng)中期研究報(bào)告》。報(bào)告顯示，今年上半年，白酒行業(yè)呈現(xiàn)產(chǎn)量下降、銷售收入增長(zhǎng)、利潤(rùn)總額提升、行業(yè)分化明顯、消費(fèi)雙理性以及進(jìn)入存量時(shí)代的特征。

消費(fèi)者從白酒展柜前經(jīng)過(guò)。

具體而言，從消費(fèi)市場(chǎng)反饋情況來(lái)看，今年上半年，80%受調(diào)研白酒企業(yè)表示市場(chǎng)有所遇冷，在白酒生產(chǎn)端和流通端存量競(jìng)爭(zhēng)，并呈現(xiàn)明顯的消費(fèi)多元、強(qiáng)分化特點(diǎn)。

在價(jià)格方面，今年上半年，白酒市場(chǎng)動(dòng)銷最好的前三價(jià)格帶分別為300—500元、100—300元、100元及以下，倒掛較為嚴(yán)重的三個(gè)價(jià)格帶分別為800—1500元、500—800元、300—500元。

在產(chǎn)品方面，擁有“高品質(zhì)，低價(jià)格”的大眾化白酒產(chǎn)品顯示出強(qiáng)勁的增長(zhǎng)勢(shì)頭。報(bào)告認(rèn)為，大眾化白酒產(chǎn)品消費(fèi)需求迅速提升，為下沉市場(chǎng)提供了更為明確和有力的信心支撐，開(kāi)辟了更為廣闊的消費(fèi)增長(zhǎng)空間。

在行業(yè)發(fā)展格局方面，今年上半年，位居白酒市場(chǎng)銷量前六的品牌為茅臺(tái)、五糧液、洋河、汾酒、瀘州老窖、劍南春。相比之下，非T9名酒（即其他上市酒企）的銷售額增長(zhǎng)略顯平緩。品牌集中度逐漸提升，T9品牌主導(dǎo)的市場(chǎng)格局已基本形成。銷售額在100億元以下的酒企，將面臨存量競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境，甚至需要應(yīng)對(duì)T9品牌向下拓展市場(chǎng)所帶來(lái)的縮量競(jìng)爭(zhēng)挑戰(zhàn)。

需要注意的是，在白酒行業(yè)的經(jīng)營(yíng)主體中，白酒生產(chǎn)企業(yè)呈現(xiàn)較為強(qiáng)勁的增長(zhǎng)勢(shì)頭，而白酒流通渠道的經(jīng)銷商、終端零售企業(yè)在經(jīng)營(yíng)表現(xiàn)上相對(duì)疲軟。

數(shù)據(jù)顯示，今年上半年，白酒生產(chǎn)企業(yè)經(jīng)營(yíng)數(shù)據(jù)增長(zhǎng)明顯，終端門店數(shù)量較去年同期有所增加的占比高達(dá)65.4%。反映經(jīng)營(yíng)情況有所減少的主要為全年?duì)I業(yè)額在10億元以下的白酒生產(chǎn)企業(yè)。

而白酒流通企業(yè)銷售量同比下降的占比達(dá)到37.5%，銷售額同比下降的占比達(dá)到52.1%，客單價(jià)同比下降的達(dá)到68.8%。

對(duì)于今年上半年的白酒行業(yè)發(fā)展，在受訪的經(jīng)銷商、終端零售商中，超過(guò)60%表示庫(kù)存增加，超過(guò)30%表示面臨現(xiàn)金流壓力，超過(guò)40%表示實(shí)際銷售價(jià)格的倒掛程度有所增加，超過(guò)50%表示利潤(rùn)空間有所減少。

報(bào)告認(rèn)為，酒企方面一直在通過(guò)促銷、強(qiáng)渠道等方式消化庫(kù)存，但產(chǎn)能過(guò)剩、供需不平衡的問(wèn)題依然明顯。通過(guò)順價(jià)工程的實(shí)施，酒企可以逐步解決價(jià)格倒掛問(wèn)題，穩(wěn)定市場(chǎng)價(jià)格體系。然而，酒企的調(diào)價(jià)行為并未完全抵消庫(kù)存壓力。

數(shù)據(jù)顯示，A股20家白酒上市公司2023年年報(bào)悉數(shù)公布。20家白酒上市公司存貨共計(jì)1490.95億元，同比增加162.62億元。（周子荑）